Индонезийские пивовары и производители RTD-напитков в 2025 году закажут более 7 млрд алюминиевых банок. Однако локальные заводы смогут произвести лишь каждую седьмую. Остальной объём импортируется из Вьетнама, Малайзии и Таиланда, удорожая упаковку на 500–600 IDR за штуку. В условиях стремительного роста спроса и логистических ограничений, окно для нового производства становится всё шире — особенно если точкой входа станет Бали.
«Пустые банки» как риск для роста FMCG
Категория craft и RTD-напитков растёт двузначными темпами, особенно в туристических регионах. Производители уже сегодня сталкиваются с риском нехватки упаковки. Импортная тара не только дороже, но и требует сложного планирования поставок. Это тормозит рост локальных брендов и увеличивает себестоимость продукции.
Кто сегодня делает банки в Индонезии
Рынок производства банок в Индонезии представлен ограниченным числом игроков:

• Crown Asia Pacific (завод в Караванге, открытый в 2017 г.) — до 650 млн банок в год (crowncork.com).
  
• 88 Indocan — ориентировочно 120–180 млн банок.
  
• Несколько мелких линий, не способных обеспечить значимые объёмы.
  

Совокупная мощность всех игроков покрывает менее 15 % текущей потребности рынка.

Импорт как временное решение
Недостающий объём покрывается импортом:

• Ball Corporation (Вьетнам)
  
• Canpack (Малайзия)
  
• Thai Beverage Can (Таиланд)
  

По данным mordorintelligence.com, морская доставка увеличивает себестоимость на $0,003–0,004 за банку. Учитывая миллиарды единиц, это создаёт существенную нагрузку на маржу.

Экономика банки

Статья	USD/банку	% от цены
Алюминий (3104 H19, 13–14 г)	0,036	74 %
Конверсия	0,006	12 %
Амортизация + SG&A	0,003	6 %
Итого себестоимость	0,045	92 %
Целевая EBITDA	0,005–0,008	8 %
Отпускная цена	0,048–0,054	100 %

Прогноз спроса: курс на 10 млрд
Согласно 6Wresearch, потребление алюминиевых банок в Индонезии к 2030 году достигнет 10 млрд штук. Даже при оптимистичном сценарии локализации мощностей, дефицит может составить до 8 млрд банок в год.
Почему именно Бали?

• География: логистический хаб для Восточной Индонезии и туристических островов.
  
• Спрос: кластер крафтовых пивоварен и RTD-производителей.
  
• Инфраструктура: возможное размещение в зоне KEK Санур с налоговыми льготами.
  
• Имидж: «зелёный завод» для эко-туристической зоны с высоким PR-эффектом.
  

Базовые параметры проекта

• Проектная мощность: 600–700 млн банок в год.
  
• Оценочный CAPEX: $80–90 млн.
  
• Потенциальные off-take-контракты: Heineken/Multi Bintang, Coca-Cola Europacific Partners (CCEP).
  

Риски и способы хеджирования

• Сырьё: волатильность цен на алюминий (LME).
  
• Валюта: колебания курса IDR/USD.
  
• Импортозамещение: INALUM планирует запуск локального листа к 2028 г.
  

Заключение: окно возможностей до 2027
До 2027 года Индонезия нуждается в новых мощностях по производству банок — иначе импорт останется единственным ответом на рост потребления. Индонезия предлагает уникальное сочетание спроса, логистики и инвестиционных стимулов. Команда авторов обладает опытом локализации промышленных проектов в Индонезии и готова разработать и реализовать данный проект: от feasibility study до запуска производства под ключ.
Свяжитесь для обсуждения due diligence и бизнес-плана.